Pengaruh Frekuensi Perdagangan Saham, Return Saham, Dan Volume Perdagangan Saham Terhadap Bid-Ask Spread Saham

Abstract

Penelitian ini bertujuan untuk menguji pengaruh frekuensi perdagangan saham, return saham, dan volume perdagangan saham terhadap bid-ask spread saham pada perusahaan-perusahaan yang tergabung dalam Indeks LQ-45 di Bursa Efek Indonesia selama periode 2020–2023. Jenis penelitian ini adalah penelitian kuantitatif asosiatif yang berfokus pada hubungan antara dua variabel atau lebih. Populasi penelitian ini adalah perusahaan Indeks LQ-45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) selama periode 2020 – 2023. Sampel penelitian ini dipilih menggunakan metode purposive sampling sehingga diperoleh 21 sampel perusahaan. Analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalah analisis regresi data panel dengan pendekatan kuantitatif. Hasil penelitian menunjukkan bahwa secara simultan frekuensi perdagangan saham, return saham, dan volume perdagangan saham berpengaruh signifikan terhadap bid-ask spread saham. Secara parsial, frekuensi perdagangan saham dan return saham menunjukkan pengaruh positif terhadap bid-ask spread saham. Sedangkan volume perdagangan saham menunjukkan hasil yang tidak berpengaruh. Temuan ini memberikan kontribusi bagi investor dalam memahami faktor-faktor yang mempengaruhi biaya transaksi di pasar saham.